Finanční instituce

Stanislav Polouček

Slezská univerzita
Obchodně podnikatelská fakulta
Karviná

Služby finančních institucí

 transakční služby
 zprostředkovatelské služby
 pojišťovací služby
 obchodování s cennými

papíry

a investice do cenných papírů

KLASIFIKACE FINANČNÍCH

INSTITUCÍ

 DEPOZITNÍ

 banky (komerční)
 spořitelny
 úvěrní družstva

 NEDEPOZITNÍ

 penzijní fondy
 pojišťovny
 investiční společnosti a

fondy

 obchodníci s cennými

papíry

BANKOVNÍ SEKTOR

 dvoustupňový bankovní systém

centrální banka x komerční banky

 zákon o centrální bance x zákon o

bankách

zákon č. 21/1992 Sb., o bankách

Podíl zahraničních bank a poboček zahraničních bank na základním jmění
bankovního sektoru v některých transformujících se ekonomikách

(1993 – 2005, v % , ke konci roku)

Tabulka 6.2

1993 1994 1995 1996 1997

1998 1999 2000 2001 2002 2003 2004 2005

Česká republika 12,5 11,7 16,5 18,8 22,3 38,7 48,,4 54,5 70,0 81,9 84,9 83,1

Slovensko

10,6 12,5 32,7 39,6 39,2 37,3 24,6 28,1 60,6 85,3 88,9 89,6 89,5

Maďarsko

11,6 14,9 34,7 47,6 61,2 60,6 65,4 66,7 63,0 65,3

Polsko

2,2

3,7

7,6

20,9 24,0 24,7 50,2 77,6 80,2

Pramen: Výroční zprávy ČNB, NBS, NBH, NBP

Počet bank v České republice
(banky s udělenou licencí, 1993-2005, ke konci roku, bez centrální banky)

Tabulka 1.6

1993

1994

1995

1996

1997

1998

1999

2000

2001

2002

2003

2004

2005

banky, celkem

52 55 55 53 50 45 42 40

38 37 35

35 36

z nich:
velké banky

5

5

5

5

5

5

5

4

4

4

4

4

4

střední banky

2

5

10

9

13

12

12

11

10

9

10

10

10

malé banky

32 30 24 19 13 12

9

8

8

9

6

6

5

pobočky zahraničních
bank

7

8

10

9

9

10

10

10

9

9

9

9

11

stavební spořitelny

5

6

6

6

6

6

6

6

6

6

6

6

6

banky v nucené správě

1

1

0

5

4

0

0

1

1

0

0

0

0

Pro informaci:
počet odebraných
licencí

0

1

4

6

10

18

21

23

25

27

29

30

31

DRUHY BANK

 UNIVERZÁLNÍ
 SPOŘITELNY
 ÚVĚROVÁ DRUŽSTVA

(spořitelní a úvěrní družstva

neboli družstevní záložny)

 HYPOTÉČNÍ
 INVESTIČNÍ

Vymezení banky v souladu se

zákonem 21/1992 Sb., o bankách

 právnická osoba

se sídlem v České republice

založená jako akciová společnost

 přijímající vklady od veřejnosti

 poskytující úvěry

 mající povolení působit jako banka

Faktory ovlivňující změny

ve struktuře finančních institucí

 globalizace

pokrok v technologiích

sofistikovanější spotřebitelé

 institucionalizace, dezintermediace
 deregulace a koncentrace
 univerzalizace a diverzifikace
 fúze a akvizice, privatizace
 restrukturalizace,

finanční a bankovní krize

Podíl jednotlivých druhů depozit

na závazcích bank v USA (1950-1990)

The Decline in Banks as a Source

of Finance

Podíl jednotlivých finančních institucí v USA

na celkových aktivech finančních institucí

(1860-1993, v %)

Graf 6.2

Pramen: Wall Street. Survey. The Economist, 1995, April 15th, s. 5.

Základní etapy dezintermediace

 ztráta části úspor

vzájemné fondy, penzijní fondy a fondy životního

pojištění „sebraly“ bankám část úspor klientů

 ztráta monopolu při poskytování úvěrů

rozvoj finančních trhů a přímého financování

 přímé „back-office“ operace

pokrok v informačních technologiích

 změny v distribuci finančních produktů

začíná rozšířením ATM+telefonního bankovnictví
nová dimenze – internetové bankovnictví

Bank Failures

Podíl

čtyř největších bank na celkových aktivech bankovního sektoru

v n

ěkterých zemích (1995, v %)

Graf 6.3

Holland

Denmark

Spain

Switzerland

France

Sweden

Italy

Britain

Germany

0

20

40

60

80

%

Pramen: The Economist, 1995, October 14th, s. 109.

Finan

ční služby nabízené depozitními a nedepozitními institucemi v roce 1960 a 1984

Banky

Spo

řitelny

Pojiš

ťovny

Maloobchod

Obchodníci

s cennými

papíry

1960

1984

1960

1984

1960

1984

1960

1984

1960

1984

Vedení ú

čtů

X

X

X

X

X

X

Spo

řící účty

X

X

X

X

X

X

X

Termínované ú

čty

X

X

X

X

X

X

X

Podnikatelské úv

ěry

X

X

X

X

X

X

Obchodní úv

ěry

X

X

X

X

X

Hypote

ční úvěry

X

X

X

X

X

X

X

Kreditní karty

X

X

X

X

X

X

Pojišt

ění

X

X

X

X

Obchodování s cennými papíry

X

X

X

X

X

X

Úpis cenných papír

ů

X

X

Investi

ční fondy

X

X

X

X

Obchodování s nemovitostmi

X

X

X

X

Mezinárodní styk

X

X

X

X

X

Pramen: KOCH, DL. The Emerging Financial Services Industry Challenge and Innovation. Federal Reserve Bank of Atlanta.

Economic Review, April 1984.

AKTIVA, PASIVA,
VÝNOSY A NÁKLADY BANK

 ROZVAHA (BALANCE SHEET)
 VÝKAZ ZISKŮ A ZTRÁT

(INCOME STATEMENT)

PASIVA BANKY

závazky banky, zdroje

(liabilities, funds)

 kapitál (capital)
 depozita (deposits)
 nedepozitní zdroje

(nondeposit liabilities)

Vývoj a struktura cizích zdrojů bank*
(vždy banky s licencí k 31. 12., mld. Kč)

vklady a

úvěry od

bank

vklady

klientů

emise obligací

2000

356,2

1310,0

239,4

2001

366,7

1493,2

207,6

2002

301,9

1608,7

160,7

2003

285,2

1665,6

196,3

* zdroje od ČNB a ostatní

zdroje byly zanedbatelné

Pramen: ČNB

Pasiva ČSOB, a.s.

(konsolidovaná rozvaha, mil. Kč, k 31.12.2004 a 31.12.2003)

KAPITÁL (1)

 kapitál

 běžné a prioritní akcie

(common and preffered stock)

 prémie a přecenění, ážio

(capital surplus)

(kapitálové

rezervy)

 nerozdělený zisk (retained earnings)

(rezervy z příjmů)

 opravné položky

 dosud nesplacený akciový kapitál

 rezervní fondy

FUNKCE KAPITÁLU

 ZDROJ FINANCOVÁNÍ

 KRYTÍ ZTRÁT

 VYTVÁŘÍ DŮVĚRU

 LIMITUJE ROZSAH A RIZIKO

POSKYTOVANÝCH ÚVĚRŮ

Dle Horváthová, E.: Bankovníctvo, s. 70-77.

KAPITÁL (2)

 odráží zainteresovanost, angažovanost

akcionářů v bance

 kolik by mělo být kapitálu?

akcionáři x dohled a regulace

(veřejnost)

souvisí s funkcemi kapitálu

Důvody regulace kapitálu

 rozdílný zájem akcionářů a veřejnosti

na bezpečnou výši kapitálu

+

společný zájem všech

na solventnosti i na ziskovosti bank

=> management kapitálu =

=

respektování regulativních opatření

 regulativní opatření mají komplexní

charakter (závisí např. na pojištění depozit atd.)

KAPITÁLOVÁ PŘIMĚŘENOST

(CAPITAL ADEQUACY)

 kapitál : aktiva

 kapitál : rizikově vážená aktiva

 ex. rozdíly v podílu kapitál : aktiva

mezi velkými a malými bankami

Vymezení rizikově vážených aktiv

rizikově vážená aktiva = veškerá aktiva

vynásobená příslušnou rizikovou vahou

podle stupně úvěrového rizika každého

jednotlivého druhu aktiva

 5 široce vymezených rizikových kategorií

 standardní pohledávky

 klasifikované pohledávky (2-5)

nedobytné

pohledávky – kategorie 5

(non-

performing loans)

Vývoj kapitálové přiměřenosti

 1960-1987 pokles kapitálové přiměřenosti
 v roce 1986 v rámci BIS návrhy, aby

měření rizikově vážených aktiv

 od 1988, aby do konce 1992 (Cook ratio) 8 %

přijato v ES, v USA i Japonsku pro banky

s mezinárodními aktivitami
zahrnuty aktivity v bankovnictví mimo

bilanci

 v České republice nařízení ČNB:

6,25 % do konce roku 1993, 8 % do konce roku 1996

Kapitálová přiměřenost bank ve vybraných zemích

(v %, 1954-1998)

Kapitálová přiměřenost bank ve
vybraných zemích (v %, 1954-1998)

Graf 4.4

Pramen: Survey: International Baniking. The Economist, 1999,
April 17th, s. 6.

Kapitálová přiměřenost bank ve vybraných zemích

(v %, 1990-2003)

DRUHY DEPOZIT

 depozita na požádání

=

na viděnou

(demand deposits)

(sight deposits)

 depozita s výpovědní lhůtou

(saving

deposits)

 depozita termínová (time deposits)

Depozita na požádání

(demand deposits, sight desposits)

 transakční účet

• NOW účet

(Negotiable Order of Withdrawal)

• ATS účet

(Automatic Transfer Service Account)

Struktura úvěrů a vkladů v České republice z hlediska doby splatnosti
(1994-2002, k 31. 12., v %)

Graf 4.1

ÚVĚRY (1994)

40,7

30,1

29,2

ÚVĚRY (1997)

41,4

23

35,6

ÚVĚRY (2000)

40,4

20,6

39

ÚVĚRY (2002)

29,3

28,2

42,5

VKLADY (1994)

22,6

5,4

72

střednědobé

VKLADY (1997)

8,7

80

11,3

dlouhodobé

VKLADY (2000)

81,6

4,9 10,5

krátkodobé

VKLADY (2002)

81,9

13,4

1,1

Regulace vztažená k depozitům

 povinná míra bankovních rezerv
 zajištění depozit
 vedení účtů klientům v bankách
 regulace úrokových sazeb

ZAJIŠTĚNÍ DEPOZIT

 státní garance
 fond na zajištění depozit

 v České republice Fond pojištění vkladů

(k 3.3. 1995 první vklady)

• odvod 0,5 % z objemu neanonymních vkladů

fyzických osob (od 2003 0,1 %)

• klasifikace produktů na pojištěné a nepojištěné

součástí zpráv auditora

Výše příspěvků bank

do Fondu pojištění vkladů (1995-2004)

rok úhrady

částka (mil. Kč)

1995

807,0

1996

1275,9

1997

1651,1

1998

1939,4

1999

3439,7

2000

3472,7

2001

3790,5

2002

3344,9

2003

1188,4 0,2 %

2004

1296,7 0,1 %

Pojištění depozit

v EU a v České republice

 v EU limity: minimálně 20 000 EUR

a

90 % uložené částky

Direktiva EU platná od 1.1.1995

 v České republice:

(květen 2004)

min.

25 000 EUR, 90 % částky

(od 1.9.1998)

min.

400 000 Kč, 90 % částky

(od 1.1.1995)

min.

100 000 Kč, 80 % částky

 pojištění depozit a morální hazard

Tabulka 4.4

Pramen: ČNB a Fond pojištění vkladů

Limit zákonného pojištění
vkladů v některých zemích
(2004)

částka (tis. eur)

Belgie

20,0

Česká republika

25,0

Dánsko

40,0

Finsko

25,0

Francie

61,1

Irsko

20,0

Itálie

103,3

Lucembursko

20,0

Německo

20,0

Nizozemsko

20,0

Portugalsko

25,0

Rakousko

20,0

Řecko

20,0

Slovensko

20,0

Španělsko

20,0

Švédsko

27,8

Švýcarsko

18,7

Velká Británie

22,2

AKTIVA BANK

 struktura portfolia aktiv

s

cílem maximální rentability a

minimalizace všech druhů rizik

 klasifikace z hlediska likvidity:

• primární
• sekundární
• úvěry
• investice

 významné je rozlišení obchodního

a

bankovního portfolia

Aktiva ČSOB, a.s.

PRIMÁRNÍ AKTIVA

 aktiva s nejvyšší likviditou
 držba částečně

na základě regulativních opatření

 primární aktiva zahrnují:

• hotovost
• rezervy bank u centrální banky (včetně

povinných minimálních rezerv) a u jiných bank

• proplacené šeky

HOTOVOST (cash)

 mince a bankovky
 nepřináší nic kromě likvidity, banky se ji

snaží minimalizovat

• nákladné, zvláště v případě

směnárenských služeb

• vyžaduje trezory, pojištění, ochranu

POVINNÉ MINIMÁLNÍ REZERVY

 povinnost udržovat povinné minimální

rezervy je obvykle dána zákonem

 výše stanovena opatřením centrální banky

 v České republice

max.

30 % z primárních vkladů bank

 výše povinných minimálních rezerv snižována, tlak

na zrušení této formy regulace

 řízení zůstatků obtížné - skutečný vývoj

ukazuje efektivní míra povinných rezerv

• nezamýšlené volné rezervy x zaměrné vyšší rezervy

Změny povinných minimálních rezerv v České republice

vklady na viděnou termínované vklady

do 31.1.1992

8 (jednotná sazba)

od 1.2.1992

8

2

od 1.11.1992

9

3

od .8.1994

12

3

od 3.8.1995

8,5 (jednotná sazba)

od 1.8.1996

11,5 (jednotná sazba)

od 8.5.1977

9,5 (jednotná sazba)

od 30.7.1998

7,5 (jednotná sazba)

od 28.1.1999

5,0 (jednotná sazba)

od 7.10.1999

2,0 (jednotná sazba)

Změny povinných minimálních rezerv
ve Slovenské republice (1992-2004)

Tabulka 5.3

vklady na viděnou

termínové vklady

do 31. 1. 1992

8

od 1.2.1992

8

2

1.11.1992

9

3

1.8.1996

9,0

1.4.2000

8,0

1.7.2000

6,5

1.1.2001

5,0

1.1.2002

4,0

1.1.2003

3,0

1.1.2004

2,0

POVINNÉ MINIMÁLNÍ REZERVY

(2)

 ve většině zemí nejsou úročeny

 banky většinou odmítají politiku

povinných

minimálních rezerv

x centrální banky používají

jsou to pro ně dodatečné náklady

mají multiplikační efekt

na nabídku

peněz

TRH MEZIBANKOVNÍCH

DEPOZIT

 s přebytky minimálních rezerv

obchodováno

• trh mezibankovních depozit

transakce většího objemu, většinou krátkodobé,

konkurenční a reprezentativní úrokové sazby

Fixing úrokových sazeb na trhu mezibankovních depozit dne 6.2. 1996 v 11,00 hod.

Tabulka 3.6a

termín

1 den

7 dní

14 dní

1 m

ěsíc

2 m

ěsíce

3 m

ěsíce

6 m

ěsíců

9 m

ěsíců

1 rok

prodej

11,05

11,04

11,09

10,94

10,89

10,79

10,74

10,63

10,63

nákup

10,75

10,69

10,76

10,57

10,47

10,39

10,35

10,23

10,21

Pramen: Burzovní noviny, 1996,

č. 27 (7. února), s. i.

Fixing úrokových sazeb na trhu mezibankovních depozit dne 13. 7. 2000 v 11,00 hod.

Tabulka 3.6b

termín

1 den

7 dní

14 dní

1 m

ěsíc

2 m

ěsíce

3 m

ěsíce

6 m

ěsíců

9 m

ěsíců

1 rok

prodej

5.26

5.29

5.30

5.31

5.32

5.35

5.45

5.59

5.76

nákup

5.12

5.16

5.18

5.20

5.21

5.23

5.33

5.48

5.64

Pramen: Podniky a trhy, s. 4. P

říloha Hospodářské noviny, 2000, č. 142 (25. července).

M e zib an k o vn í ú r o k o vá m ír a z vk lad

ů ( P R IB O R ) ( 1 9 9 3 )

8

10

12

14

16

18

20

0

1

2

3

4

5

6

7

8

9

1993

%

6 měsíční
3 měsíční
7 denní

P ra me n : Vý ro

č n í zp rá v a Č e s ké n á ro d n í b a n ky , rů zn é ro č n íky .

ÚVĚRY (1)

 pouze pokud zajištěna

dostatečná výše likvidních aktiv

 nejméně likvidní část aktiv bank (jen zřídka

přeměněny na hotovost před dobou splatnosti)

a

rizikovější, ale vyšší výnosy

=> hledání optimální kombinace

výnosnosti a rizika

 těžiště obchodní činnosti bank, často největší část aktiv
 výše úrokové marže určuje výnosy bank

Portfolio aktiv amerických

komerčních bank

(1951-1992, v %)

Klasifikace úvěrů (1)

nezajištěné a zajištěné

nemovitým majetkem x cennými papíry
(hypotéční)

(lombardní)

• zajištění také zbožím, pohledávkami, prostředky na

vkladních knížkách nebo na životní pojistce, drahými
kovy, autorskými právy atd.

Hypotéční úvěr

hypotéční úvěr (mortgage, real estate loan)

• úvěr na investici do nemovitosti, jehož splacení

je

zajištěno zástavním právem k této

nemovitosti

(původně vlastníkům pozemkového a

domovního majetku, postupně koupě,

výstavba, rekonstrukce, modernizace aj.)

• banky je poskytují až v posledních

15 - 20

letech, dříve doména spořitelen

• emise hypotéčních zástavních listů - regulováno
• problém fixní x pohyblivé úrokové sazby

Růst podílu hypotéčních úvěrů
v aktivech amerických bank
(1987-2004, v % aktiv)

Forma úročení nových hypoték

ve vybraných

zemích (1999, v %)

Podíl hypotéčních úvěrů s pevným úrokem

na celkovém objemu hypotéčních úvěrů
(2001, v %)

Podíl hypotéčních úvěrů na HDP

ve vybraných zemích
(2004, v %)

99,9

87,5

70,4

54,3

50,6

50

45

42,1

35,4

7,5

0

20

40

60

80

100

120

N

iz

oz

em

sk

o

D

án

sk

o

Ve

lk

á

B

rit

án

ie

N

em

ěc

ko

P

or

tu

ga

ls

ko

Š

vé

ds

ko

Irs

ko

Š

pa

ně

ls

ko

Fi

ns

ko

Č

es

ká

re

pu

bl

ik

a

Klasifikace úvěrů

(podle odvětví)

 podle odvětví

• podnikatelské (průmyslové a obchodní)
• zemědělské
• spotřebitelské
• bankám a finančním společnostem
• vládě a municipalitám
• mezinárodním a nadnárodním společnostem

Vývoj podílu podnikatelských úvěrů na financování
firem ve vybraných zemích
(1989-2002, v %)

SPOTŘEBITELSKÉ ÚVĚRY

 krátkodobé, ale mohou být i dlouhodobé
 peněžní úvěry:

revolvingové
splátkové přímé a nepřímé
nesplátkové (překlenovací aj.)

 Směrnice č. 90/88/EHS

o sbližování zákonů, nařízení a správních předpisů
členských států v oblasti spotřebitelského úvěru

Náklady úvěru
(z hlediska klienta)

liší se v závislosti na použité metodě

• závisí nejen na úrocích, ale také

na

poplatcích a provizích

 roční procentní sazba nákladů (RPSN)

x efektivní úroková míra

sazba zahrnující kromě úrokových nákladů
i všechny související náklady úvěru pro klienta

úroky + poplatky + provize

RPSN = -------------------------------------

jistina

Nominální a efektivní úrokové sazby

v závislosti na frekvenci úročení

nominální úroková

sazba v % p.a.

frekvence úročení

efektivní úroková

sazba (v %)

12

ročně

1

12

12

pololetně

2

12,36

12

čtvrtletně

4

12,55

12

měsíčně

12

12,68

12

týdně

52

12,73

12

denně

365

12,75

12

spojitě

∞

12,75

Kontokorentní úvěr

 kontokorentní úvěr (smíšený běžný účet)

– pohyblivá výše úvěru (omezená limitem debetu) na běžném účtě
– stanovena doba, po kterou může úvěr čerpat
– obvykle vyšší úrokové sazby,

ale

platí se jen za skutečně použitý úvěr

– o zařazení na stranu aktiv nebo pasiv banky rozhoduje zůstatek
– mimo evidenci úvěrů, na běžných účtech

x

uzavřena úvěrová smlouva

 úvěrové limity a úvěrové karty =>

=> o výši úvěru rozhodují také klienti

 banka musí pružně řídit

svoji vlastní likviditu

Klasifikace úvěrů

(podle doby splatnosti)

 podle doby splatnosti

• krátkodobé

– kontokorentní
– spotřebitelský
– lombardní
– eskontní
– akceptační a avalový
– faktoring a forfaitig

• střednědobé
• dlouhodobé

– emisní úvěr
– úvěrový úpis (závazková listina)
– hypotéční a komunální úvěry

ROZHODOVÁNÍ BANKY

O POSKYTNUTÍ ÚVĚRU

posouzení

efektivnosti

bonity subjektu úvěru,

objektu

tj. dlužníka

úvěru

objekt a subjekt

neexistují nezávisle na sobě

ÚVĚROVÁ ANGAŽOVANOST

BANK

● regulace úvěrové angažovanosti bank

ve většině zemí světa

(diverzifikace portfolia úvěrů)

– v České republice:

Vyhláška ČNB č. 333 ze dne 3. července 2002

limity čisté úvěrové angažovanosti (v % kapitálu banky)

• 25 % vůči jednomu dlužníkovi nebo ekonomicky spjatým dlužníkům
• 20 % vůči dlužníkovi, který má k bance zvláštní vztah
• 800 % vůči dlužníkům, ke kterým čistá úvěrová angažovanost

dosahuje 10 % a více procent

ČNB úvěry:

ČNB úvěr

standardní (prodlení ve splácení max. 30 dnů)

standardní (prodlení ve splácení max.

sledované (31 - 90 dnů; koef. 0,05)

sledované (31 - 90 dnů; koef.

nestandardní (91 - 180 dní; koef. 0,2)

nestandardní (91 - 180 dní; koef.

pochybné (181 - 360 dní; koef. 0,5)

pochybné (181 - 360 dní; koef.

ztrátové (nad 360 dní; koef. 1,0)

ztrátové (nad

KLASIFIKOVANÉ ÚVĚRY (3)

KLASIFIKOVANÉ

KLASIFIKOVANÉ ÚVĚRY

 BIS 5-ti stupňová klasifikace, údaje z různých

zemí ale nejsou plně srovnatelné

• poslední kategorie „non-performing loans”

x „bad loans” = kategorie 2 - 5

• snaha BIS sjednotit klasifikaci

a

postupy při odepisování úvěrů

Klasifikované úvěry ve vybraných tranzitivních ekonomikách
(1993-2004, v % celkových úvěrů)

1993

1994

1995

1996

1997

1998

1999

2000

2001

2002

2003

2004

Česká
republika

13,41

24,20

30,50

28,80

28,30

28,80

33,50

29,75

20,79

15,78

11,15

10,84

Polsko

31,02

28,52

20,9

13,20

10,50

10,90

13,70

15,50

18,60

22,00

22,20

15,60

Slovensko

11,82

28,43

40,26

32,08

33,09

37,95

34,88

23,92

24,31

11,19

9,09

7,20

* k 30.9.
Pramen: http://www.cnb.cz/www.cnb.cz/cz/bankovni_dohled/bankovni_sektor/zakl_uk_bank_sekt/ukazatele_tab05.html; www.nbs.sk;
http://www.nbp.pl/Publikacje/nadzor_bankowy/pdf/synteza2005.pdf

Příčiny vysokého podílu klasifikovaných

úvěrů v tranzitivních ekonomikách

 transformace a restrukturalizace

ekonomiky

 nedostatky spojené s transformací

• právní rámec transformace
• negativní jevy (korupce, tunelování, …)
• kvalita managementu

CÍLE BANKOVNÍHO PODNIKÁNÍ

 cíl maximalizovat výnosy

a

minimalizovat riziko

jsou ve vzájemném rozporu

 sladit různé cíle banky

 solventnost
 likvidita
 rentabilita

Vývoj a struktura výnos

ů a nákladů
českého bankovního sektoru*

Tabulka 6.4

(1996 – 1999, mil.K

č, k 31.12.)

1996

1997

1998

1999

úrokové výnosy

130 860 171 194 227 660 167 983

úrokové náklady

90 518

121 510 161 666 109 649

úrokový zisk

40 342

49 684

65 994

58 334

p

řijaté poplatky a provize

12 087

13 273

17 067

19 959

zaplacené poplatky a provize

1 408

1 594

4 151

5 320

zisk z poplatk

ů a provizí

10 679

11 679

12 916

14 638

úrokový zisk

v

č. poplatků a provizí

51 021

61 363

78 910

72 972

zisk z cenných papír

ů

11 179

12 110

2 270

4 141

zisk z devizových operací

6 187

12 733

12 856

11 858

zisk z ostatních

bankovních operací

1 170

1 207

2 824

1 351

zisk z bankovní

činnosti

69 557

87 412

96 860

90 323

všeobecné provozní náklady

37 092

42 519

48 094

51 149

tvorba rezerv a
opravných polo

žek (čistá)

1 887

29 726

14 673

-3 376

ostatní provozní výnosy (+)

resp. náklady (-)

-19 045

-18 146

-42 218

-49 742

hrubý provozní zisk

11 533

-2 979

-8 126

-7 192

mimo

řádné výnosy (+)

resp. náklady (-)

244

702

2 958

2 700

hrubý zisk p

řed zdaněním

11 777

-2 277

-5 167

-4 492

dan

ě

442

1 080

3 069

1 137

čistý zisk

11 335

-3 356

-8 236

-5 628

* banky s platnou licencí v

č.poboček bank v zahrani

čí,

bez Konsolida

ční banky

Pramen:

ČNB

Výkaz zisku a ztrát ČSOB, a.s.

Měření výnosnosti

ROA (return on assets)

výnosnost aktiv

výnos

ROA = --------------- (%)

průměrná aktiva

ROE (return on equity)

výnosnost kapitálu

čistý výnos

ROE = ---------------------- (%)

průměrný kapitál

STRUKTURA VÝNOSŮ BANK

 úrokové a neúrokové výnosy

poplatky, příjmy za služby

 v tranzitivních ekonomikách je nízký podíl

neúrokových výnosů (poplatků)

Share of Noninterest Income

0.15

0.2

0.25

0.3

0.35

0.4

0.45

%

Struktura výnosů podle typu příjmů vybraných bank

(konec roku 2000, v %)

čistý

úrokový

příjem

příjem z

poplatků

a provizí

ostatní

čistý

příjem

Crédit Agricole

(pol. 2000)

42

26

32

Hypovereinsbank

(včetně BA/CA)

48

30

22

Sociéte Generale

37

38

25

Unicredito Italiano

89

1

10

Komerční banka

37

21

22

Pramen: Ekonom, 2001, č. 10, s. 61.

Faktory ovlivňující výnosy banky

neovlivnitelné a ovlivnitelné managementem

(vnější, nekontrolovatelné) (vnitřní, kontrolovatelné)

vývoj a výše úrokových sazeb

celkové ekonomické podmínky

změna konkurence, legislativy

podnikatelský mix

náklady (výdaje)

kvalita portfolia

SPOŘITELNY

(savings and loan associations)

 orientace na drobné klienty

(spotřebitelské úvěry + drobná depozita)

 aktiva orientovaná na hypotéční úvěry
 depozita vedená na účtech úspor

(spořitelní knížky)

ÚVĚRNÍ DRUŽSTVA

(credit unions)

 dynamický růst v poválečném období
 neziskové organizace, aktivity omezeny

na členy družstva

aktiva

pasiva v podobě podílu

nepodnikatelské úvěry

úvěrového družstva

 rozšířená v Německu (Volksbank, Reiffeisenbank)
 v České republice kampeličky a reiffeisenky

už

v druhé polovině 19. století